Можно схитрить!

Функция IsPointInSquare вызовет другую функцию, которая содержит if.

def ipis(x,y):

     if abs(x)<=1 and abs(y)<=1:

     return True

  else:

 return False

 def IsPointInSquare(x,y):

     return ipis(x,y)

Или же

>>> start = 1

>>> end = -1

>>>  

>>> def IsPointInSquare(x, y):

...   return (x<=start and x>=end) and (y>=end and y<=start)

...  

>>> if IsPointInSquare(2,0):

...   print 'YES'

... else:

...   print 'NO'

...  

NO

>>> if IsPointInSquare(1,1):  

...     print 'YES'

...      

... else:

...     print 'NO'

...      

...  

YES

>>>